El Campeonato Sudamericano de Fútbol Sub-20 de 1985, se llevó a cabo en Paraguay, en la ciudad de Asunción entre el 8 y el 30 de enero de ese mismo año.
En este certamen las selecciones de Brasil, Paraguay y Colombia obtuvieron sus respectivas plazas para la Copa Mundial de Fútbol Sub-20 de 1985 organizada por la ex-Unión Soviética.
Participaron en el torneo los equipos representativos de las 10 asociaciones nacionales afiliadas a la Confederación Sudamericana de Fútbol: Los 10 equipos participantes en la primera fase se dividieron en dos grupos de cinco equipos cada uno.
Luego de una liguilla simple (a una sola rueda de partidos), pasaron a segunda ronda los equipos que ocuparon las posiciones primera, segunda y tercera de cada grupo.
En caso de empate en puntos en cualquiera de las posiciones, la clasificación se determina siguiendo en orden los siguientes criterios: