Está emplazado a unos 5 km de la frontera con la Chile a una altura entre 3000 y 4200 m s. n. m.[1] El yacimiento fue descubierto en el año 1964 por la Compañía Minera Aguilar, que durante los años siguientes realizó la construcción de infraestructura básica y tareas de prospección.
Desde allí, se utilizaría el camino ya existente que conecta esta mina con el puerto de Los Vilos.
[7] El cambio más importante fue la decisión de que la totalidad del proyecto se desarrolle en Argentina, y el material producido se traslade por ferrocarril y se exporte desde el Puerto de Santa Fe.
[14] El Tratado sobre Integración y Complementación Minera -fundamental para el desarrollo de El Pachón- firmado entre Argentina y Chile en el año 2000 recibió críticas y cuestionamientos desde distintos sectores, ya que establece una extensa región en la cual se brindan amplias facilidades a la minería, en cualquiera de sus formas, y a todas las actividades o prácticas relacionadas, otorgando “el uso de toda clase de recursos naturales, insumos e infraestructura … sin discriminación alguna, en relación con la nacionalidad chilena o argentina de los inversionistas"[15] y creando una suerte de “país virtual” administrado y gobernado por la Comisión Administradora del Tratado.
[18] El proyecto genera incertidumbre en relación con la posible vulneración del recurso hídrico, ya que su emplazamiento en alta montaña involucra la cuenca del río Los Patos, uno de los cuatro afluentes del río San Juan.