Feliciano Calloso (Cantinflas) consigue trabajo como cartero y es reclutado por un servicio secreto de contraespionaje (pasando a llamarse Agente XU 777, luego de que el agente que llevara ese nombre originalmente fuera asesinado por el enemigo), asimismo decide descubrir una conspiración internacional.
Sin embargo, los agentes enemigos descubren que para el proceso de descifrado también deben obtener un código específico.
En una trama paralela, Feliciano se entera de que un viejo compadre suyo arregló para que su hija se fuera a vivir con él después de su muerte.
Debido a una carta de su compadre donde describe a su hija como su «bebé», Feliciano asume que la hija de su compadre es una infante, incluso comprando una cuna y leche para la llegada inminente.
Los agentes enemigos la secuestran para obligar a Feliciano a traicionar a su patria y darle el código al enemigo, pero al final los detectives los arrestan, mientras que Feliciano y Bebé salen ilesos del incidente y se casan.