Estudió en el liceo de Witten y siguió estudios para trabajadora dependiente.
Durante los años treinta, Wolfstein trabajó junto a su pareja Paul Frölich, en una biografía de Luxemburgo.
Desilusionada con la Unión Soviética, se volvió a afiliar al Partido Socialdemócrata.
[1] Ella permaneció en el ala izquierda del partido, abogando por una "tercera vía" entre el Comunismo y el Capitalismo.
[1] En su funeral, Holger Börner, ministro-presidente de Hessen, la llamó la "segunda Rosa Luxemburgo", destacando que ella "siempre se comprometió, con corazón y entendimiento, en causas sociales".