[12] En 1892, se casó con Franziska Mallepell, de Bresanona, en Tirol del Sur.
Sus dos hijos trabajaron en campos similares, Richard Finsterwalder (1899-1963) fue profesor en la Universidad Técnica de Hannover y en la de Múnich, y Ulrich Finsterwalder (1897-1988) fue ingeniero civil.
[13] En 1886, a los 24 años, obtuvo su doctorado en la Universidad de Tubinga bajo la dirección del geómetra algebraico Alexander von Brill.
Fue nombrado profesor en la Universidad Técnica de Múnich en 1891 reemplazando a su antiguo profesor Aurel Voss en el Departamento de Geometría Analítica y Cálculo Diferencial e Integral, y permaneció en la universidad hasta 1931.
El dispositivo estaba basado en el prototipo desarrollado por Albrecht Meydenbauer para aplicaciones en arquitectura.
[18] A esto ayudó el recientemente desarrollado estereocomparador de Carl Pulfrich (1901) y el estereoautógrafo de Eduard Ritter von Orel (1907), ambos construidos por la empresa Carl Zeiss.
Finsterwalder trabajó también con Martin Kutta (1867-1944) en el Instituto en Múnich para desarrollar fórmulas para relacionar la sustentación en un perfil alar en términos de la circulación a su alrededor.