A las 10:20 a. m., el British Aerospace BAe ATP, bautizado como Graciosa, mientras se encontraba en ruta hacia Horta, colisionó con el Pico da Esperança, en las montañas centrales de São Jorge, provocando la muerte de las treinta y cinco personas que viajaban a bordo.
[3][2] La tripulación de vuelo estaba compuesta por el capitán Arnaldo Mesquita (55) y el primer oficial António Magalhães (46).
[3] El vuelo tenía previsto realizar un curso directo a Horta, pero cuando la tripulación reportó que su posición fue LIMA-MIKE, el ATP se había desviado catorce millas náuticas de su curso, la tripulación no fue consciente de su desvío.
[3] Pero la tripulación había sufrido una desorientación espacial, y no pudo distinguir las altitudes barométricas de sus radioaltimetros.
[6] La búsqueda fue suspendida al anochecer, y no fue retomada hasta el domingo, cuando el equipo de investigación fue enviado a la zona del impacto.
El Primer Ministro Portugués António Guterres, que se encontraba en Helsinki, Finlandia, para un encuentro de la Unión Europea, canceló una visita que tenía prevista a Kosovo y en su lugar se dirigió directamente a las Azores.
Pero, pese a que los pilotos incrementaron la potencia de los motores, la maniobra fue "insuficiente para superar el obstáculo".
[2] En lo referente al aparato, el informe determinó que el ATP estaba operando cumpliendo con las directrices de aeronavegabilidad correspondientes a las regulaciones y procedimientos aprobados por las autoridades aeronáuticas.