Modelo de Diamond-Dybvig

El modelo muestra cómo la mezcla de activos no líquidos (tales como préstamos comerciales o hipotecarios) y pasivos líquidos (depósitos que pueden retirarse en cualquier momento) de los bancos puede dar lugar a pánicos autocumplidos entre los depositantes.

Por lo tanto, cuando las empresas necesitan pedir prestado para financiar sus inversiones, ellos desean hacerlo en el entendimiento de que el prestamista no va a exigir la devolución del capital hasta en algún tiempo acordado en el futuro, en otras palabras, prefieren los préstamos con una larga madurez (de baja liquidez).

El mismo principio se aplica a las personas que buscan financiación para comprar bienes de consumo duradero como la vivienda o los automóviles.

Por otro lado, los ahorradores particulares (tanto los hogares como las empresas) pueden tener necesidades repentinas e impredecibles de dinero en efectivo, debido a gastos imprevistos.

Así, un banco puede otorgar préstamos durante un largo horizonte, mientras se mantiene relativamente pequeñas cantidades de dinero en efectivo para pagar a los depositantes que desean hacer retiros.

E incluso si se trató de llamar a sus préstamos, los prestatarios no podrían pagar de forma rápida, ya que sus préstamos eran, por supuesto, que se utiliza para financiar inversiones a largo plazo.

Esto significa que incluso los bancos sanos son potencialmente vulnerables a pánicos, generalmente llamado corridas bancarias .

Sin embargo, no es obvio lo que cualquier depositante podría hacer para evitar esta pérdida mutua.